Năm 2025 tiếp tục là một năm bùng nổ của ngành ngân hàng khi lợi nhuận toàn hệ thống thiết lập mặt bằng cao mới. Theo thống kê từ 27 ngân hàng niêm yết, tổng lợi nhuận trước thuế đạt 356.508 tỷ đồng, tăng 19% so với năm trước. Đáng chú ý, mức tăng trưởng không chỉ đến từ mặt bằng chung mà còn được thúc đẩy bởi sự bứt phá mạnh của một số ngân hàng lớn như VietinBank, VPBank, HDBank và SHB.
Trong tổng số 27 nhà băng trên sàn, 10 ngân hàng có lợi nhuận cao nhất vẫn là những cái tên quen thuộc gồm Vietcombank, VietinBank, BIDV, MB, Techcombank, VPBank, HDBank, ACB, SHB và LPBank. Tổng lợi nhuận của nhóm này đạt gần 292.900 tỷ đồng, tăng 20% so với năm 2024 và đóng góp tới 82% tổng lợi nhuận toàn bộ 27 ngân hàng.
.png)
Đáng chú ý, nhiều ngân hàng trong nhóm đầu ghi nhận tốc độ tăng trưởng vượt mức bình quân ngành. VPBank tăng 57%, VietinBank tăng 37%, HDBank tăng 27% và SHB tăng gần 30%, trở thành những động lực chính kéo tăng trưởng chung.
VietinBank tăng tốc nhờ tín dụng và giảm mạnh dự phòng
Khép lại năm 2025, VietinBank đạt lợi nhuận hợp nhất trước thuế hơn 43.446 tỷ đồng, tăng gần 37% so với năm trước. Kết quả này giúp ngân hàng tiến sát mức lợi nhuận 44.020 tỷ đồng của Vietcombank và vượt xa ngân hàng đứng thứ hai là BIDV (37.863 tỷ đồng).
Động lực chính đến từ hoạt động tín dụng khi thu nhập lãi thuần tăng hơn 6%, đạt 66.453 tỷ đồng, nhờ dư nợ cho vay khách hàng tăng trưởng 16%. Các nguồn thu ngoài lãi cũng cải thiện, góp phần đưa tổng thu nhập hoạt động lên 87.295 tỷ đồng, tăng hơn 6%.
Dù chi phí hoạt động tăng lên 26.551 tỷ đồng, lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh trước dự phòng vẫn đạt hơn 60.700 tỷ đồng. Đặc biệt, chi phí dự phòng rủi ro tín dụng giảm mạnh xuống 17.298 tỷ đồng, thấp hơn nhiều so với mức gần 27.600 tỷ đồng năm 2024. Việc giảm trích lập đã giúp lợi nhuận tăng nhanh hơn tốc độ tăng doanh thu, phản ánh chất lượng tài sản ổn định hơn.
VPBank lần đầu vượt mốc 30.000 tỷ đồng lợi nhuận
Năm 2025 đánh dấu bước tiến mạnh của VPBank khi lợi nhuận hợp nhất trước thuế đạt 30.625 tỷ đồng, tăng xấp xỉ 53% so với năm trước. Mức tăng này cho thấy hoạt động kinh doanh cốt lõi đã phục hồi rõ rệt, đồng thời áp lực trích lập dự phòng không còn nặng nề như giai đoạn thị trường tín dụng tiêu dùng gặp nhiều thách thức.
Nguồn đóng góp chủ yếu cho tăng trưởng lợi nhuận vẫn là thu nhập lãi thuần. Chỉ tiêu này đạt hơn 58.600 tỷ đồng, cao hơn gần 20% so với năm 2024. Kết quả trên gắn liền với việc ngân hàng tiếp tục mở rộng quy mô cho vay, đồng thời phát huy lợi thế ở phân khúc bán lẻ và doanh nghiệp nhỏ và vừa (SME), qua đó duy trì đà tăng của nguồn thu chính.
Song song với đó, mảng thu ngoài lãi cũng chuyển biến tích cực. Lợi nhuận thuần từ dịch vụ vượt 7.300 tỷ đồng, tăng trên 20%, nhờ hoạt động thanh toán và các sản phẩm tài chính bổ trợ cải thiện rõ rệt. Các khoản thu từ kinh doanh chứng khoán và hoạt động khác cũng hỗ trợ đáng kể, đưa tổng thu nhập hoạt động lên khoảng 74.654 tỷ đồng, tăng gần 20%. Nhờ nền tảng doanh thu mở rộng, lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh trước dự phòng vượt 56.000 tỷ đồng, tạo dư địa cho tăng trưởng chung.
Ngoài ra, chi phí dự phòng rủi ro tín dụng đã giảm nhẹ so với năm trước. Trong bối cảnh chất lượng tài sản ổn định hơn, mức trích lập thấp hơn đã góp phần đẩy nhanh tốc độ tăng lợi nhuận. Đây là điểm khác biệt so với các năm trước, khi VPBank phải duy trì dự phòng cao để xử lý các vấn đề tồn đọng từ chu kỳ tín dụng cũ.
HDBank vào Top 3 ngân hàng tư nhân lợi nhuận cao nhất
Kết thúc năm 2025, HDBank ghi nhận lợi nhuận trước thuế hơn 21.300 tỷ đồng, tăng 27,4% so với năm trước và hoàn thành vượt mức kế hoạch được Đại hội đồng cổ đông thông qua. Riêng trong quý IV, ngân hàng đạt trên 6.500 tỷ đồng lợi nhuận, cao hơn 60% so với cùng kỳ năm 2024.
Với kết quả này, HDBank trở thành ngân hàng thứ bảy trong hệ thống có lợi nhuận vượt mốc 20.000 tỷ đồng trong năm 2025. Đồng thời, nhà băng này cũng vượt ACB để góp mặt trong nhóm ba ngân hàng tư nhân có lợi nhuận cao nhất năm.
Các chỉ số sinh lời tiếp tục duy trì ở mức ấn tượng khi ROE đạt 25,3% - thuộc nhóm dẫn đầu toàn hệ thống, trong khi ROA đạt 2,1%. Những con số này cho thấy hiệu quả khai thác vốn và tài sản của ngân hàng đang ở mức vượt trội so với mặt bằng chung ngành.
.png)
Xét về cơ cấu nguồn thu, thu nhập lãi thuần vẫn là nền tảng tăng trưởng chính khi đạt 34.746 tỷ đồng, tăng 12,6% so với mức 30.857 tỷ đồng của năm trước. Sự gia tăng này phản ánh quy mô tài sản sinh lãi, đặc biệt là dư nợ cho vay khách hàng, tiếp tục mở rộng, đồng thời chi phí huy động vốn được kiểm soát hiệu quả.
Tuy vậy, yếu tố tạo bứt phá rõ rệt trong năm qua lại đến từ mảng thu ngoài lãi. Lãi thuần từ dịch vụ tăng vọt 191%, từ 1.417 tỷ đồng lên 4.126 tỷ đồng, cho thấy hiệu quả rõ nét của các nền tảng dịch vụ, bancassurance và thanh toán gắn với hệ sinh thái khách hàng. Cùng với đó, lợi nhuận từ kinh doanh ngoại hối tăng 50,7%, còn hoạt động mua bán chứng khoán kinh doanh và đầu tư cải thiện mạnh từ mức nền thấp, phản ánh chiến lược phân bổ tài sản sang các kênh có biên lợi nhuận cao hơn.
Nhờ sự cải thiện đồng thời ở nhiều mảng, tổng thu nhập hoạt động năm 2025 đạt 42.687 tỷ đồng, tăng 25% so với năm trước - gần gấp đôi tốc độ tăng của thu nhập lãi thuần. Điều này cho thấy tăng trưởng lợi nhuận không chỉ dựa vào mở rộng quy mô tín dụng mà còn đến từ chất lượng và hiệu quả vận hành tài sản.
.png)
Ở chiều ngược lại, chi phí hoạt động được kiểm soát tốt khi giảm 3%, từ 11.981 tỷ đồng xuống 11.615 tỷ đồng, trong bối cảnh thu nhập tăng mạnh. Nhờ đó, lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh trước dự phòng tăng 40,9%, tạo nền tảng vững chắc cho việc xử lý rủi ro.
Đáng chú ý, chi phí dự phòng rủi ro tín dụng tăng mạnh 83%, lên 9.751 tỷ đồng so với mức 5.321 tỷ đồng của năm trước. Việc chủ động gia tăng trích lập trong bối cảnh lợi nhuận lõi cải thiện cho thấy ngân hàng đang tận dụng nguồn lực tạo ra để củng cố chất lượng tài sản và tăng cường bộ đệm an toàn. Dù áp lực dự phòng lớn hơn đáng kể, lợi nhuận trước thuế vẫn tăng gần 30%, phản ánh khả năng sinh lời đủ mạnh để hấp thụ rủi ro.
SHB duy trì đà tăng trưởng gần 30%
Năm 2025, SHB đạt lợi nhuận trước thuế 15.028 tỷ đồng, cao hơn gần 30% so với con số 11.569 tỷ đồng của năm 2024. Kết quả này cho thấy hoạt động kinh doanh của ngân hàng đã cải thiện rõ rệt, trong bối cảnh tín dụng tiếp tục được mở rộng và các nguồn thu ngoài lãi ngày càng đóng góp lớn hơn.
Nguồn đóng góp chủ yếu vẫn là thu nhập lãi thuần - nền tảng tạo lợi nhuận chính của SHB. Chỉ tiêu này trong năm qua đạt khoảng 23.858 tỷ đồng, tăng hơn 12% so với năm trước, phản ánh dư nợ cho vay duy trì đà tăng ổn định. Việc tập trung vào phân khúc khách hàng doanh nghiệp cùng các lĩnh vực ưu tiên tiếp tục là động lực quan trọng giúp ngân hàng củng cố nguồn thu cốt lõi.
Không chỉ dựa vào tín dụng, mảng thu ngoài lãi của SHB cũng có bước tiến đáng kể, nổi bật là hoạt động dịch vụ. Lãi thuần từ dịch vụ vượt 3.200 tỷ đồng, tăng mạnh so với mức hơn 1.200 tỷ đồng của năm 2024, cho thấy sự khởi sắc ở các mảng thanh toán, tài trợ thương mại và ngân hàng số. Cùng với đó, các khoản thu khác tiếp tục duy trì xu hướng tích cực, đưa tổng thu nhập hoạt động năm 2025 lên khoảng 28.588 tỷ đồng, tăng hơn 21%.
Ở phía chi phí, ngân hàng gia tăng đầu tư cho hoạt động khi chi phí hoạt động tăng lên 6.416 tỷ đồng, đồng thời nâng mức trích lập dự phòng rủi ro lên 7.144 tỷ đồng. Tuy nhiên, nhờ tổng thu nhập tăng mạnh, các khoản chi phí phát sinh vẫn được bù đắp hiệu quả, qua đó giúp lợi nhuận trước thuế duy trì tốc độ tăng trưởng cao.
